Diario Entrada Para Opcoes De Acoes Emitidas




Diário Entrada Para Opções De Ações EmitidasESOs Contabilidade para opcoes de acoes de funcionarios. By David Harper Relevancia acima Fiabilidade Nao vamos rever o acalorado debate sobre se as empresas deveriam despesas empregado opcoes de acoes No entanto, devemos estabelecer duas coisas Primeiro, os especialistas do FASB Financial Accounting Standards Board queriam exigir Apesar da pressao politica, a despesa tornou-se mais ou menos inevitavel quando o International Accounting Board IASB exigiu isso por causa do empurrao deliberado para a convergencia entre os EUA e as normas internacionais de contabilidade. Para leitura relacionada, veja O Controversia Over Option Expensing. Second , Entre os argumentos ha um debate legitimo sobre as duas qualidades primarias de relevancia de informacao de contabilidade e confiabilidade As demonstracoes financeiras exibem o padrao de relevancia quando incluem todos os custos materiais incorridos pela empresa - e ninguem nega seriamente que opcoes sao um custo Custos relatados em Estado financeiro Essas duas qualidades de relevancia e confiabilidade muitas vezes choque no quadro contabil. Por exemplo, o imobiliario e carregado pelo custo historico porque o custo historico e mais confiavel, mas menos relevante do que O valor de mercado - ou seja, podemos medir com a confiabilidade quanto foi gasto para adquirir a propriedade Oponentes de gastos priorizar a confiabilidade, insistindo que os custos das opcoes nao podem ser medidos com precisao consistente FASB quer priorizar a relevancia, acreditando que estar aproximadamente correta na captura de um custo E mais importante corrigir do que ser precisamente errado em omiti-lo completamente. Disclosure necessario, mas nao reconhecimento para agora Em marco de 2004, a regra atual FAS 123 exige a divulgacao, mas nao reconhecimento Isso significa que as estimativas de custos de opcoes devem ser divulgadas como uma nota de rodape, mas eles Nao tem de ser reconhecidos como uma despesa na demonstracao dos resultados, onde Reduzir o lucro ou lucro liquido informado Isso significa que a maioria das empresas realmente relatorio quatro ganhos por acao numeros EPS - a menos que voluntariamente optar por reconhecer opcoes como ja fizeram centenas. Na demonstracao de renda.1 Basic EPS2 Diluido EPS.1 Pro Forma Basico EPS 2 Pro Forma Diluido EPS EPS diluido captura algumas opcoes - aqueles que sao antigos e no dinheiro Um desafio fundamental na computacao EPS e potencial de diluicao Especificamente, o que fazemos com opcoes pendentes, mas nao exercido, opcoes antigas concedidas em anos anteriores Que pode ser facilmente convertido em acoes ordinarias a qualquer momento Isto se aplica nao apenas as opcoes de acoes, mas tambem as dividas conversiveis e alguns derivativos O EPS diluido tenta capturar essa diluicao potencial pelo uso do metodo de tesouraria ilustrado abaixo Nossa empresa hipotetica possui 100.000 acoes ordinarias Acoes em circulacao, mas tambem tem 10.000 opcoes pendentes que estao todos no dinheiro que e, eles foram concedidos com um preco de exercicio 7, mas o estoque tem si Aumentou para 20.As acoes ordinarias liquidas de lucro liquido e simples 300.000 100.000 3 por acao A EPS diluida usa o metodo das acoes em tesouraria para responder hipoteticamente a seguinte pergunta: quantas acoes ordinarias estariam em circulacao se todas as opcoes em dinheiro fossem exercidas No exercicio discutido acima, o exercicio por si so acrescentaria 10.000 acoes ordinarias a base. No entanto, o exercicio simulado proporcionaria a empresa recursos extra em dinheiro de 7 por opcao, mais um beneficio fiscal. O beneficio fiscal e dinheiro real porque a empresa Obtem para reduzir seu lucro tributavel pelo ganho de opcoes - neste caso, 13 por opcao exercida Por que o IRS vai coletar impostos dos titulares de opcoes que pagarao imposto de renda ordinario sobre o mesmo ganho Observe o beneficio fiscal se refere a nao Opcoes de acoes qualificadas As chamadas opcoes de acoes de incentivo ISOs nao podem ser dedutiveis para a empresa, mas menos de 20 das opcoes concedidas sao ISOs. Let s ver como 100.000 acoes ordinarias se tornam 103 , 900 acoes diluidas sob o metodo de acoes do Tesouro, que, lembre-se, e baseado em um exercicio simulado Nos assumimos o exercicio de 10.000 opcoes de dinheiro-proprio que acrescenta 10.000 acoes ordinarias para a base Mas a empresa recebe de volta o produto do exercicio de 70.000 7 preco de exercicio por opcao e um beneficio tributario em dinheiro de 52.000 13 ganho x 40 taxa de imposto 5 20 por opcao Isso e um enorme 12 20 desconto em dinheiro, por assim dizer, por opcao para um desconto total de 122.000 Para completar a simulacao, Assumir todo o dinheiro extra e usado para comprar de volta acoes Ao preco atual de 20 por acao, a empresa compra de volta 6.100 acoes. Em resumo, a conversao de 10.000 opcoes cria apenas 3.900 acoes adicionais liquidas 10.000 opcoes convertidas menos 6.100 acoes de recompra Aqui E a formula real, onde M preco de mercado atual, preco de exercicio E, T taxa de imposto e N numero de opcoes exerced. Pro Forma EPS capta as novas opcoes concedidas durante o ano Temos analisado como EPS diluido capta o efeito de outstandi No entanto, o que fazemos com as opcoes outorgadas no ano fiscal atual que tem valor intrinseco zero, ou seja, assumindo que o preco de exercicio e igual ao preco das acoes, mas sao onerosas, no entanto, porque elas tem Valor de tempo A resposta e que usamos um modelo de preco de opcoes para estimar um custo para criar uma despesa nao-caixa que reduz o lucro liquido relatado Considerando que o metodo de estoque de tesouraria aumenta o denominador do indice de EPS adicionando acoes, O numerador de EPS Voce pode ver como o gasto nao duplica a contagem como alguns sugeriram que o EPS diluido incorpore as concessoes velhas das opcoes quando o pro-forma expensing incorporar subsidios novos. Revisamos os dois modelos principais, Black-Scholes e binomial, nas proximas duas parcelas de Esta serie, mas o seu efeito e geralmente para produzir uma estimativa do valor justo do custo que esta em qualquer lugar entre 20 e 50 do preco das acoes Enquanto a regra de contabilidade proposta que exige a despesa e Muito detalhado, o titulo e o valor justo na data de concessao Isso significa que FASB quer exigir que as empresas para estimar o valor justo da opcao no momento da concessao e registro reconhecer essa despesa na demonstracao de resultados Considere a ilustracao abaixo com a mesma empresa hipotetica Nos olhamos acima. 1 O lucro liquido diluido baseia-se na divisao do lucro liquido ajustado de 290.000 em uma base de acoes diluida de 103.900 acoes. No entanto, sob pro forma, a base de acoes diluida pode ser diferente Veja nossa nota tecnica abaixo para maiores detalhes. Primeiro, podemos ver que ainda Tem acoes ordinarias e acoes diluidas, quando acoes diluidas simular o exercicio de opcoes concedidas anteriormente Segundo, assumimos ainda que 5.000 opcoes foram concedidas no ano atual Vamos supor o nosso modelo estima que eles valem 40 do preco das acoes 20, Ou 8 por opcao A despesa total e, portanto, 40.000 Terceiro, uma vez que nossas opcoes acontecem a cliff vest em quatro anos, vamos amortizar a despesa ao longo dos proximos quatro anos Esta e a contabilidade s principio em acao a ideia e que o nosso empregado estara fornecendo Servicos durante o periodo de carencia, de modo que a despesa pode ser distribuida durante esse periodo Embora nao tenhamos ilustrado, as empresas sao autorizados a reduzir a despesa em antecipacao da opcao forfeitur Por exemplo, uma empresa poderia prever que 20 das opcoes concedidas serao perdidas e reduzir a despesa em conformidade. Nossa despesa anual atual para a concessao de opcoes e 10.000, o primeiro 25 da despesa de 40.000 Nosso lucro liquido ajustado e, portanto, 290.000 Nos dividimos isso em acoes ordinarias e acoes diluidas para produzir o segundo conjunto de numeros pro forma EPS Estes devem ser divulgados em uma nota de rodape, e provavelmente exigira reconhecimento no corpo da demonstracao de resultados para os anos fiscais que comecam apos 15 de dezembro , 2004.A Nota Tecnica Final para o Valente Ha uma tecnicidade que merece alguma referencia que usamos a mesma base de acoes diluida para ambos os calculos de EPS diluidos relataram EPS diluido e pro forma diluido EPS Tecnicamente, sob pro forma diluido ESP item iv sobre o acima Financeiro, a base de acoes e aumentada ainda mais pelo numero de acoes que poderiam ser compradas com a despesa de compensacao nao amortizada que e, alem de ex Por conseguinte, no primeiro ano, uma vez que apenas 10.000 da despesa da opcao 40.000 foi cobrado, os outros 30.000 hipoteticamente poderia recomprar 1.500 acoes adicionais 30.000 20 Este - no primeiro ano - produz um numero total de produtos diluidos Acoes de 105.400 e EPS diluido de 2 75 Mas no quarto ano, todas as demais sendo iguais, o 2 79 acima seria correto, como ja teriamos terminado de pagar as 40.000 Lembre-se, isso so se aplica ao EPS pro forma diluido onde estamos Expensing opcoes no numerador. Conclusao Expensing opcoes e apenas uma tentativa de melhores esforcos para estimar as opcoes de custo Os proponentes tem razao ao dizer que as opcoes sao um custo, e contar algo e melhor do que contar nada Mas eles nao podem alegar estimativas de despesas sao precisos Considere nossa empresa Acima O que se o estoque mergulhou para 6 no proximo ano e ficou la Em seguida, as opcoes seria totalmente inutil, e nossas estimativas de despesas iria revelar-se significativamente overstat Se o estoque fosse melhor do que o esperado, nossos numeros de EPS teriam sido exagerados porque nossa despesa teria resultado ser subestimada. Emissao de acoes de acoes. Quando as empresas precisam de mais capital, elas emitem novas Acoes a investidores Geralmente, as acoes sao emitidas em troca de dinheiro ou equivalentes de caixa, mas podem ser emitidas em troca de outros ativos, tais como imobilizado O investidor recebe certificados de acoes como prova de contribuicao para o capital da empresa. As entradas de diario para registrar a emissao de acoes depende se as acoes foram emitidas pelo valor nominal ou nao. Assuncao de Valor Par Value Stock. Par acoes valor sao aqueles que tem um valor nominal atribuido a eles Tais acoes podem ser emitidas a par, acima Par ou abaixo do par. Quando as acoes de valor nominal sao emitidas exatamente a paridade, o caixa e debitado e as acoes ordinarias ou as contas de acoes preferenciais sao creditadas. Em caso de emissao acima do par, a conta de caixa e debitada R o total de caixa recebido pela empresa, acoes ordinarias ou acoes preferenciais e creditado pelo valor nominal multiplicado pelo numero de acoes emitidas e a conta de capital integralizado adicional e creditada pelo excesso de caixa recebido sobre o valor nominal multiplicado pelo numero de acoes emitidas . Quando as acoes de valor nominal sao emitidas abaixo da paridade, o dinheiro e debitado pelo valor real recebido, as acoes ordinarias ou as acoes preferenciais sao creditadas pelo valor nominal total e o desconto sobre o capital e debitado pelo excesso do valor nominal total sobre o caixa recebido. Capital e parte do patrimonio liquido e aparece como uma deducao de outras contas patrimoniais em balanco. Assuncao de No Par Stock. Issuance de acoes sem valor nominal e registrada pelo debito em dinheiro e credito de acoes ordinarias ou acoes preferenciais No entanto, se o conselho de administracao Da empresa atribui um valor a acoes oralmente, tal valor e chamado de valor declarado e as entradas no diario sera semelhante ao valor nominal. Uma empresa recebeu 34.000 para issu 10.000 acoes ordinarias de valor nominal 3 Passar o lancamento contabil para registrar a emissao de acoes. Aprender a contabilizar a emissao de acoes ordinarias Exemplos de acoes ordinarias emitidas por dinheiro e por contraprestacao em dinheiro com lancamentos contabeis sao fornecidos.1 Emissao de acoes ordinarias Por dinheiro. A contabilizacao para a emissao de acoes ordinarias em dinheiro e diferente para o valor nominal e acoes ordinarias sem valor nominal. O valor nominal e o capital social ao qual foi atribuido um valor por acao, ou seja, valor nominal. A empresa Normalmente as empresas atribuem pequenos valores nominais porque os impostos estaduais podem ser baseados no valor nominal das acoes ordinarias. Alem disso, o comprador original das acoes ordinarias pode ser pessoalmente responsavel pela diferenca entre o preco de emissao eo valor nominal, ou seja, a emissao de acoes ordinarias Estoque abaixo da paridade como resultado, as empresas muitas vezes estabelecer um valor nominal abaixo do valor de mercado. Par acoes valor serve para proteger os credores corporativos e o capital legal que deve ser mantido No negocio, isto e, nao esta disponivel para retirada pelos acionistas O capital legal nao pode ser usado a menos que a corporacao seja liquidada Para o valor nominal, o valor nominal e o capital legal por acao. O estoque nao nominal e o capital social que nao foi atribuido Um valor por acao da corporacao. No entanto, em muitos estados nos EUA, o conselho de administracao esta autorizado a atribuir um valor declarado para o valor sem valor nominal neste caso o valor declarado representa o capital legal por acao Alguns estados levy a Alem disso, a regulamentacao estadual pode exigir uma empresa para atribuir um valor declarado para o seu estoque sem par. Geralmente, nem o valor nominal ou o valor declarado representa o valor de mercado de acoes. Contabilizacao para a emissao de acoes comuns O estoque para o dinheiro e direto afeta contas de capital pagadas isto e estoque comum, capital pago em excesso do valor de par ou capital pago em excesso do valor declarado e uma conta de dinheiro. Issuance de acoes ordinarias de valor nominal para dinheiro. Debi T Conta de caixa para o montante do produto recebido da emissao de acoes ordinarias. Conta de acoes ordinarias de credito para o valor nominal das acoes ordinarias emitidas, ou seja, valor nominal x numero de acoes emitidas. Capital de recompra em excesso de valor nominal para o Montante do produto recebido acima do valor nominal, ou seja, caixa preco de venda das acoes ordinarias valor nominal x numero de acoes emitidas. Issucao de acoes ordinarias sem valor nominal para o caixa. Jogos de diario com valor nominal semelhantes ao valor nominal de acoes ordinarias. Debit Cash account for O montante do produto da emissao de acoes ordinarias. Conta de Acoes Ordinarias de Credito para o valor declarado da acao ordinaria emitida, ou seja, valor declarado x numero de acoes emitidas. Credit Capital Integralizado em Excesso de Valor declarado para o montante de receitas acima indicado Valor ou seja, caixa de acoes ordinarias preco de venda valor declarado x numero de acoes emitidas. No determinado valor. Debit caixa conta para o montante do produto da emissao de acoes ordinarias. Credit Common Stock conta para o montante de proceder S da emissao de acoes ordinarias. Custo de registro e emissao de acoes ordinarias sao normalmente deduzidos do produto reduzem dinheiro e capital pago em excesso de Valor Par Parcial. Para controlar as empresas em acoes nao emitidas pode estabelecer contas de controle. Quando a emissao de Acoes ordinarias forem autorizadas, a empresa fara o seguinte lancamento no diario.